Firwat ass de Prime Rate sou wichteg an de Kapp vun de Banken?
10/10/2022
Urspronk vun de Bäinumm Prime
Virun der Grousser Depressioun goufen d'Prêtraten an den USA liberaliséiert, an all Bank huet säin eegene Prêtsaz festgeluecht andeems d'Käschte vu Fongen, Risikoprimen an aner Faktoren berücksichtegt ginn.
Am Joer 1929 sinn d'USA an d'Grouss Depressioun agaangen - wéi d'US Wirtschaft sech verschlechtert huet, hunn d'Geschäfter a groussen Zuelen zougemaach, an d'Awunner hir Akommes gefall.
Sou ass en Ungleichgewicht tëscht der Offer an der Nofro vum Kapital um Maart entstanen, an d'Zuel vun de Kredittwäertege Geschäfter an Empfänger vu Qualitéitskredit ass séier erofgaang.De Bankesecteur hat awer en Iwwerschoss u Kapital a muss eng Plaz fannen fir ze investéieren.
Fir de Volume vun de Prêten ze erhalen, hunn e puer kommerziell Banken ugefaang bewosst Kredittnormen ze senken, e puer schlecht qualifizéiert Firmen waren och an der Zilgrupp vu Prêten abegraff, Banken hu sech fir Firmeclienten konkurréiert an hunn och ugefaang Zënssätz ze bidden.
Déi resultéierend Bankrechnung huet zu enger wesentlecher Erhéijung vun net performant Verméigen gefouert wéi Banke mat futtis Kapitalketten Faillite gaange sinn, wat d'Rezessioun weider verschäerft huet.
Fir béiswëlleg Konkurrenz tëscht de Banken ze vermeiden an de Spuer- a Prêtmaart ze reguléieren, huet d'Federal Reserve eng Rei Moossnamen agefouert, vun deenen een de Prime Prêt-Taux ass - de Prime Rate.
Dës Politik plädéiert fir en eenzege Benchmark Zënssaz ze setzen fir als Minimum Zënssaz fir Prêten ze déngen, a Banke solle bei Tariffer iwwer dësen optimale Prêtsaz léine fir d'Maartuerdnung ze stabiliséieren.
Wéi gëtt de Prime Rate berechent?
De Prêt Prime Rate (nodréiglech LPR bezeechent), ass den Zënssaz, deen kommerziell Banken fir Prêten un hir Clienten mat den héchste Kredittbewäertunge berechnen - dës meeschte kredittwerteg Prêter sinn typesch e puer vun de gréisste Firmen.
An den 1930er Joren, op Initiativ vum Wall Street Journal, gouf de LPR berechent andeems 22-23 Zitater vun den 30 gréisste kommerzielle Banken an den USA gewiicht ginn, no de Regele fir d'Bestëmmung vum LPR vum Maart ausgewielt a regelméisseg publizéiert. an der Pabeier Editioun vun der Wall Street Journal, an dëser publizéiert Prime Taux duerstellt déi ënnescht Limite vun all Prêt Tariffer um Maart.
De Mechanismus fir d'LPR-Taux ze bestëmmen huet sech iwwer bal uechtzeg Joer entwéckelt: Ursprénglech hunn déi meescht Banken de Federal Funds Target Rate (FFTR) zitéiert wann d'Banken en héije Grad vu Fräiheet haten Zënssätz ze regelen.
Am Joer 1994 huet d'Federal Reserve awer mat kommerziellen Banken ausgemaach datt de LPR d'Form vun enger voller Fixatioun op de Féderalen Fongen Zilrate géif huelen, mat der Formel Prime Rate = Federal Funds Target Rate + 300 Basispunkten.
Dës 300 Basispunkte sinn en Zwëschewäert, dat heescht datt d'Verbreedung tëscht dem Prime Rate a Federal Funds Rate erlaabt ass liicht iwwer an ënner 300 Basispunkten ze fluktuéieren.Fir déi meescht vun der Period zënter 1994 ass dës Verbreedung tëscht 280 an 320 Basispunkten.
Vun 2008 un, wéi de Bankesecteur méi konzentréiert gouf an déi meescht Banke tatsächlech vun enger Handvoll Banke kontrolléiert goufen, gouf d'Zuel vun de Banken, déi fir de LPR opgezielt sinn, op zéng reduzéiert, vun deenen d'LPR-Tariffer op Wall Street publizéiert goufen geännert wann d'Primraten vun siwen Banken geännert.
Mat der Aféierung vun dësem Zitatmechanismus hu kommerziell Banke bal komplett hir Autonomie verluer beim Upassung vum Prime Rate.
Firwat soll ech ëm de Prime Rate këmmeren?
De Prime Rate, publizéiert vum Wall Street Journal, ass en Indikator fir Zënssätz an den USA a gëtt als Basisrate vu méi wéi 70% vun de Banken benotzt.
Zënssätz op Konsumentprêten sinn typesch op dësem Prime Tarif gebaut, a wann dësen Taux ännert, wäerte vill Konsumenten och Ännerungen an Zënssätz op Kreditkaarten, Autoprêten an aner Konsumentekrediter gesinn.
Mir hunn just erwähnt datt d'Berechnung vum Prime Taux ofgeleet ass vum Federal Funds Target Rate + 300 Basispunkten, an de "Federal Funds Target Rate" ass d'Fed säin "Interesse" fir boomende Tarifferhéijungen dëst Joer.
Nodeems d'Fed d'Zënsen fir d'drëtte Kéier am September ëm 75 Basispunkte erhéicht huet, ass de Prime Taux op 3% op 3.25% eropgaang an huet déi zousätzlech 3% vum Prime Taux bäigefüügt ass am Fong den aktuelle Minimum fir de Prêtsaz um Maart.
Bildquell: https://www.freddiemac.com/pmms
En Donneschdeg huet de Freddie Mac en 30-Joer fixen Hypothéiksrate gemellt am Duerchschnëtt 6.7% - méi héich wéi eis Schätzung vum Prime Taux.
Déi uewe genannte Berechnung gëtt eis och e bessert Verständnis wéi den Impakt vun der Zënserhéijung sou séier op den Hypothéikmaart iwwerdroe gouf.
Ännerungen am Prime Taux wäerten och e méi direkten Impakt op e puer Heemprêten hunn, sou wéi justierbar Tarifprêten, déi jäerlech ugepasst ginn, an Home Equity Loans (HELOCs), déi direkt un de Prime Taux gebonne sinn.
Nodeems mir dat "lescht Liewen" vun der Prime Rate verstanen hunn, ass et méi hëllefräich fir eis den Trend am Hypothéiksrate ze iwwerwaachen, a mat der Fed hir lafend Zënserhéijungspolitik, sollten Hauskäfer mat Kredittbedürfnisser fréi ufänken fir eng gutt Zäit ze vermeiden fir ze sécheren e méi nidderegen Taux.
Ausso: Dësen Artikel gouf vun AAA LENDINGS geännert;e puer vun de Footage gouf vum Internet geholl, d'Positioun vum Site ass net vertrueden a kann net ouni Erlaabnis nei gedréckt ginn.Et gi Risiken um Maart an Investitioun sollt virsiichteg sinn.Dësen Artikel stellt keng perséinlech Investitiounsberodung aus, an och net déi spezifesch Investitiounsziler, finanziell Situatioun oder Bedierfnesser vun eenzelne Benotzer.D'Benotzer solle berécksiichtegen ob Meenungen, Meenungen oder Conclusiounen, déi hei enthale sinn, passend fir hir spezifesch Situatioun sinn.Invest deementspriechend op Ären eegene Risiko.
Post Zäit: Okt-11-2022